你好，我是大賀。

今天聊安盛「尊S盈家2」。

這款產品最近被問得挺多。原因很直接。它把很多人買港險時最糾結的點，往前推了一大步。

就是保證回本。

我自己名下有6張港險保單。第一張是2017年買的。當年我也糾結過。銷售跟我說預期7年回本。我回家一翻計劃書。保證現金價值要很久才超過本金。

那一刻我其實挺懵。

買過的人才懂。預期回本和保證回本，完全不是一回事。

買港險最難受的點，不是收益低，是保證回本慢

很多朋友看香港儲蓄險。第一眼看的都是演示收益。

第幾年回本。第10年多少。第20年多少。第30年多少。

這些當然要看。

但我更建議你先看保證現金價值。

因為演示收益里，有一部分是非保證的。分紅能不能做到。要看未來投資表現。也要看保司分紅政策。

大部分網紅長期儲蓄險，預期回本大概在6-8年。

看起來還可以。

但你再往下看保證回本。很多產品最快也要到10年左右。

這就尷尬了。

說白了。預期很漂亮。保證很慢。

前幾年如果家里臨時要錢。或者市場不好。分紅沒達到演示。退保損失就會很明顯。

2025年小紅書上“港險退保”話題很熱。很多人吐槽第3-5年退保虧得多。這個事不稀奇。長期儲蓄險本來就不適合短期拿出來。

但問題是。很多人買之前沒看懂。

我自己踩過的坑不想你再踩。

買香港保險最大的糾結。就是保證回本周期慢。

這也是我為什么愿意單獨講尊S盈家2。

安盛尊S盈家2的狠點：第5年保證回本

安盛這家公司，內地客戶不陌生。

跟友邦、保誠一樣。品牌熟悉度很高。

但安盛的長期儲蓄險，過去并不是每一款都特別突出。比如安盛盛利2。它很穩。但放在一堆強產品里，不算特別搶眼。

尊S盈家2不一樣。

它把“穩”這個特點做得很極致。

它是一款5年保證回本的長期儲蓄險產品。

這個點我非常看重。

以美元單為例。

30歲女性。躉交15萬美元。

計劃書顯示。第4年預期回本。第5年保證回本。

第5年預期單利是2.38%。第10年是5.45%。第20年是9.6%。第30年是14.84%。第40年是22.79%。

全過程保證單利大概在千分之五左右。

這里要分開看。

第5年保證回本。解決的是本金安全感。

第5年預期單利2.38%。解決的是短中期收益不太難看。

很多長期儲蓄險前5年很薄。不是不好。是它們更偏長期滾動。你要放20年、30年，后面才漂亮。

但尊S盈家2不是這個路子。

它更像是給大額資金做了一個“中轉站”。

錢先放進去。第5年以后，至少本金層面不再那么被動。后面繼續滾，也有長期空間。

這個設計，我喜歡。

我不建議短期資金買任何長期儲蓄險。

但如果你本來就有一筆大額資金。5年以上不用。又很在意保證回本。尊S盈家2確實很有競爭力。

10年預期5.45%，中期收益也很強

只講5年保證回本，還不夠。

因為有些產品也能做安全感。但收益可能一般。

尊S盈家2的第二個亮點，是10年預期收益。

按現有對比資料看，其他產品里，宏利宏摯傳承10年預期單利最高為5.02%。

尊S盈家2美元單第10年預期單利是5.45%。

這個差距不算巨大。但在儲蓄險里，已經很明顯。

我對這類產品的判斷很簡單。

如果一款產品前5年保證回本。第10年預期收益還能排在前面。那它不是單純犧牲收益換安全。

它是把中期體驗做得比較完整。

這點適合誰？

適合有大額資金的人。

不是每個人都想一筆錢放40年不動。很多家庭買港險，是想給孩子教育、家庭備用、未來移民、養老做準備。

錢不是明天用。也不是永遠不用。

這類錢，最怕第6年、第8年想調整時，發現保證現金價值還沒起來。

尊S盈家2的優勢就在這里。

它不一定是長期收益最高的那個。但它在5-10年這個窗口，很強。

說句掏心窩的話。很多客戶真正焦慮的，不是第40年多賺一點。是第5年到第10年之間，自己有沒有退路。

不想換美元，人民幣單也能做

尊S盈家2還有一個現實優勢。

它可以用美元，也可以用人民幣繳費。

有些朋友不想承擔匯率波動。尤其是本來收入、資產、未來支出都在人民幣體系里。硬換美元，心里不舒服。

那人民幣單就有意義。

以30歲女性躉交100萬人民幣為例。

第5年預期單利1.76%。第10年4.83%。第20年8.54%。第30年13.36%。第40年20.08%。

人民幣單的好處很直接。

不用擔心換匯損失。也不用天天盯匯率。

劣勢也很直接。

收益比美元單略低。

這很正常。

美國基準利率降息后還有3.75%。國內1年期LPR是3.5%。兩邊利率環境本來就不同。

大部分產品里，人民幣單演示利益都會比美元單低一點。

素材里提到。星河尊享系列是全網唯一美元單和人民幣單演示利率無差距的產品。

尊S盈家2不是。

所以這里別誤會。

如果你能接受美元資產。美元單的演示收益更好。

如果你更在意幣種匹配。人民幣單也能看。

我會這樣選。

未來要美元用錢。或者想做美元資產配置。優先看美元單。

未來確定用人民幣。又不想承受匯率波動。人民幣單更踏實。

不要為了多一點演示收益，強行買自己睡不著的幣種。

這事不值得。

它憑什么敢做5年保證回本

看產品，不能只看收益表。

我更關心底層結構。

尊S盈家2的收益結構，是保證現金價值 + 非保證終期紅利。

跟很多香港儲蓄險不同。它沒有復歸紅利，也就是周年紅利。

這件事怎么看？

我覺得合理。

因為它已經把保證現金價值做得比較高。第5年保證回本。保費安全感主要靠保證部分解決。

后面想賺更多。主要看終期紅利。

終期紅利是不保證的。會增加。也會減少。只有退保、鎖定或身故等觸發時，才真正確定。

你要接受這個事實。

香港分紅險不是銀行存款。

演示收益不是承諾收益。

再看投資策略。

尊S盈家2固定收益資產配置范圍是30%-85%。權益/增長資產是15%-70%。

對比一下。

友邦環宇盈活，固收是20%-100%，權益是0%-80%。

宏利宏擎傳承，固收25%-55%，權益45%-75%。

保誠信守明天，固收固定30%，權益固定70%。

安盛這套配置很有意思。

固定收益部分的最低比例很高。權益資產的最高比例，又相對克制。

這就是安盛的風格。

不夠刺激。但穩。

我自己會更偏好這種大額保單設計。

大額資金不是拿來搏命的。

你交15萬美元、100萬人民幣進去。第一訴求不是賭一個最高收益。第一訴求是本金別太被動。

這也是我覺得尊S盈家2適合大額資金的原因。

再看分紅實現率。

香港從2010年開始公布部分產品分紅實現率。到2024年，強制要求公布。

這對客戶是好事。

以前大家只聽故事。現在至少能看歷史表現。

2023年第四季度10Life數據里，安盛紅利實現評分是9.6。平均實現率95%。70%以上實現率占比97%。數據點125個。

這組數據很能說明問題。

安盛不是每一年都完美。也沒人能保證未來永遠漂亮。

但從歷史實現情況看，它確實在頭部位置。

這也是它敢做5年保證回本、10年演示收益還不低的底氣。

我對分紅險的態度一直很明確。

不要只看演示。

要看保司投資策略。要看分紅實現率。要看保證現金價值。三件事合起來看。

尊S盈家2在這三件事上，表現都不弱。

第5年能鎖定紅利，但別把它當隨便取錢

尊S盈家2還有一些保全利益。

這些功能不是主菜。但會影響使用體驗。

先講紅利鎖定。

尊S盈家2第5年可以開始鎖定紅利。前15年每年最高10%。第15年后每年最高70%。

宏利宏摯傳承也是第5年可鎖定。5-9年不超過10%。任何連續5年不超過50%。

紅利鎖定是什么？

你可以簡單理解為，把不確定的終期紅利，轉到另一個賬戶里。

轉過去之后。你可以取出來。也可以放在保司賬戶里繼續累積。

我很看重這個功能。

因為分紅險最大的變量，就是非保證紅利。

能早點鎖定。就能早點把一部分不確定，變成更確定。

尊S盈家2第5年能開始鎖定。這個時間點是優勢。

但這里必須提醒一句。

鎖定紅利不是免費午餐。

你一旦鎖定或取出紅利，原來的演示收益計劃就會變化。

因為原來的演示，是按紅利繼續留在保單里滾動計算的。

你拿走了。后面的計算基數就變小。

這點很多人會忽略。

他看到可以領取，就以為邊領邊不影響長期收益。

不是這樣。

要么你要中途現金流。要么你要長期滾動。兩件事可以兼顧一部分。但不能同時按最高演示去想。

再看自主入息。

安盛可以設置提取金額、提款期，并且最多指定3位收款人。

這個功能適合一些家庭安排。

比如給孩子。給父母。給配偶。按時間給錢。

不過我也說實話。

自主入息本質上是簡化手續。

它不是讓產品收益變高。

不要為了這個功能單獨買一款產品。

再看身故賠償。

尊S盈家2支持一筆過、分期、混合三種給付方式。

這個是港險很實用的地方。

內地身故金一般只能一次性賠付。想做更復雜的安排，往往要買100萬以上壽險，再配保險信托。

香港長期儲蓄險本身，就能做一部分類保險信托安排。

比如分期給。按比例給。按受益人安排給。

另外，香港長期儲蓄險99%都支持更改被保人、投保人、受益人。

更改被保人這件事，在港險里真的強。

它可以讓一張保單跨代延續。

不過我不建議大家在保全功能上花太多時間糾結。

99%的長期儲蓄險，已經能滿足99%以上家庭的基本需求。

真正拉開差距的，還是回本、收益、實現率和門檻。

寫在最后：它適合大額資金，不適合所有人

尊S盈家2這款產品，我的態度很明確。

它很強，但不是給所有人準備的。

最大缺點，就是門檻太高。

美元保單最低15萬美元。

人民幣保單最低97.5萬人民幣。

港幣保單最低120萬港元。

這個門檻，直接勸退大多數人。

如果你只是想每年存幾萬。或者現金流不穩定。別硬上。

這款產品不適合小額試水。

也不適合短期周轉資金。

它更適合一類人。

手里有一筆大額資金。至少5年不用。很在意本金安全感。又希望10年左右收益別太弱。

這種人看尊S盈家2，是對的。

大額保單持有人最擔心的，不是賺得多夸張。

是保費不要虧。

在這個前提下，第5年保證回本。第10年美元單預期單利5.45%。安盛過往分紅實現率又比較穩。

這套組合，確實抗打。

2025年上半年，內地訪客赴港新單保費達到445億港元。同比增長6.5%。儲蓄分紅險占比超過60%。

越來越多人買港險。

但真正把“保證”和“預期”分清楚的人，不多。

我的建議很簡單。

買尊S盈家2，可以。大額資金，我會重點考慮。

但別只看演示收益。也別為了趕產品，動用未來三五年要用的錢。

長期儲蓄險最怕的，不是產品不好。

是錢放錯了期限。

大賀說點心里話

如果你已經在看尊S盈家2，重點別只問收益。要把幣種、資金期限、保證現金價值和未來提取計劃一起算。很多時候，買得對不對，差的就是這些信息差。