買港險(xiǎn)怎么選不踩坑？宏利友邦20款產(chǎn)品對比指南，5分鐘找最優(yōu)解

2026-05-30 15:45 來源：網(wǎng)友分享

買港險(xiǎn)怎么選不踩坑？宏利宏摯傳承、友邦環(huán)宇盈活等20款香港保險(xiǎn)對比，不同繳費(fèi)期、用錢場景適配產(chǎn)品全梳理，買港險(xiǎn)前看這篇，再也不花冤枉錢！

你好，我是大賀，北大碩士，深耕港險(xiǎn)9年。

房子跌了、存款沒收益、股票不敢碰——中產(chǎn)的錢該往哪放？

這是我最近被問得最多的問題。

說實(shí)話，我自己也在思考這件事。

申萬宏源的數(shù)據(jù)顯示，中國居民房地產(chǎn)在家庭資產(chǎn)中的比重已經(jīng)從接近70%顯著下降。

房子不能再當(dāng)唯一指望了但錢總得有個(gè)去處。

很多人開始關(guān)注港險(xiǎn)但一搜發(fā)現(xiàn)：宏利、友邦、保誠、安盛、永明、周大福、富衛(wèi)、忠意、萬通……光主流公司就十幾家，產(chǎn)品加起來20多款。

選擇困難癥直接發(fā)作。

今天這篇文章，我不講那些復(fù)雜的條款和數(shù)據(jù)堆砌。

我要用一套「決策樹」的方法，通過5個(gè)問題，幫你從20款產(chǎn)品中精準(zhǔn)定位到最適合你的那一款。

就像做選擇題一樣，跟著我的問題走，最后你自然就知道該買什么了。

第一步：你為什么考慮港險(xiǎn)？

在決定買什么之前，先問自己一個(gè)問題：我為什么要考慮港險(xiǎn)？

如果你的答案是「聽說收益高」，那我們先來看看到底有多高。

香港儲蓄分紅險(xiǎn)的中長期收益在**6%-6.5%之間，而內(nèi)地長期險(xiǎn)種的回報(bào)率在2.0%-3.2%**左右。

這個(gè)差距是怎么來的？

主要是投資范圍不同。

香港保險(xiǎn)可以更多地投資權(quán)益類資產(chǎn)，比如股票、對沖基金、共同基金等，能在全球范圍內(nèi)捕捉優(yōu)質(zhì)投資機(jī)會。

而內(nèi)地保險(xiǎn)受監(jiān)管約束，主要投資國內(nèi)的固定收益類資產(chǎn)，境外投資僅為**2%**左右。

我自己的理解是：人民幣資產(chǎn)和美元資產(chǎn)都要有。

這不是有錢人的專利，中產(chǎn)更需要分散風(fēng)險(xiǎn)。

1的復(fù)利終值曲線圖，展示2%、4%、6%年利率下1-99年的終值變化

看這張復(fù)利曲線圖，2%、4%、6%三條線，短期看差距不大但拉長到30年、50年，差距就是天壤之別。

6%的線在99年時(shí)接近350，而2%的線幾乎貼著橫軸。

長期來看，香港儲蓄分紅險(xiǎn)的收益確實(shí)可觀，可以定位成一種穩(wěn)定且具有較高回報(bào)的理財(cái)選擇。

除了收益，港險(xiǎn)還有一個(gè)很實(shí)用的功能：多幣種配置。

香港保單提供多達(dá)9種貨幣選項(xiàng)，包括美元、港元、人民幣、英鎊、歐元、澳元、加元等。

而且從第3個(gè)保單周年日開始，每年都有一次將保單貨幣進(jìn)行轉(zhuǎn)換的機(jī)會，終身無限次。

2025年人民幣從7.30附近開局到升破7.00收官，全年升值約4%。

匯率雙向波動是常態(tài)，港險(xiǎn)的多幣種轉(zhuǎn)換功能可以靈活應(yīng)對。

這種優(yōu)勢適合什么人？

有子女海外教育規(guī)劃的、考慮海外退休的、有全球旅居計(jì)劃的、想做財(cái)富傳承的——這些場景都能用上。

決策點(diǎn)1：

如果你只是想要一個(gè)穩(wěn)健的理財(cái)工具，且對收益率要求不高 → 內(nèi)地增額終身壽也能滿足
如果你想要更高收益、多幣種配置、或有海外規(guī)劃 → 港險(xiǎn)值得認(rèn)真考慮，繼續(xù)往下看

第二步：你打算交幾年？

確定了要買港險(xiǎn)，下一個(gè)問題是：你打算交幾年？

這個(gè)問題看起來簡單但直接決定了你后面的產(chǎn)品選擇范圍。

港險(xiǎn)常見的繳費(fèi)期限有2年、5年、10年等。

我今天主要講兩種最主流的：5年交和2年交。

5年交的測算條件：0歲男寶作被保險(xiǎn)人，每年6萬美金×5年，總保費(fèi)30萬美金。

2年交的測算條件：0歲男寶作被保險(xiǎn)人，每年15萬美金×2年，總保費(fèi)30萬美金。

兩種方式總保費(fèi)一樣，都是30萬美金但收益表現(xiàn)和適合人群不同。

5年交的特點(diǎn)是：繳費(fèi)壓力分散，適合現(xiàn)金流穩(wěn)定但不想一次性拿出太多錢的人。

5年繳費(fèi)期限持有保單20年，預(yù)期可獲得**5%至6%**的年化復(fù)利。

2年交的特點(diǎn)是：繳費(fèi)期短，資金更快進(jìn)入增值階段，適合手頭有一筆閑錢、想盡快讓錢開始「錢生錢」的人。

決策點(diǎn)2：

如果你希望每年繳費(fèi)壓力小一些，細(xì)水長流 → 選5年交，進(jìn)入「5年交決策路徑」
如果你手頭有一筆錢，想快速完成繳費(fèi) → 選2年交，進(jìn)入「2年交決策路徑」

兩條路徑的產(chǎn)品推薦會有所不同，但核心邏輯是一樣的。下面我會同時(shí)展開講。

第三步：你什么時(shí)候要用錢？

這是最關(guān)鍵的問題。

很多人買保險(xiǎn)的時(shí)候沒想清楚這個(gè)問題，導(dǎo)致后來用錢的時(shí)候發(fā)現(xiàn)「怎么收益沒有想象中高」或者「怎么還沒回本」。

港險(xiǎn)的收益是需要時(shí)間的，不同產(chǎn)品在不同時(shí)間段的表現(xiàn)差異很大。

我把「用錢時(shí)間」分成三個(gè)階段：

短中期：6-20年內(nèi)可能要用大筆錢（比如子女教育、換房首付）
中長期：20-35年后才用錢（比如自己的養(yǎng)老）
超長期：35年以上，主要是傳承給下一代

5年交產(chǎn)品對比

頂級香港儲蓄分紅險(xiǎn)預(yù)期總收益對比表（0歲男孩、年交6萬美元、交5年）

頂級香港儲蓄分紅險(xiǎn)預(yù)期復(fù)利IRR對比表（0歲男孩、年交6萬美元、交5年）

如果你6-20年內(nèi)要用錢：

**宏利「宏摯傳承」**是這個(gè)時(shí)間段的絕對王者。

5年交6年回本，市場領(lǐng)先
9年復(fù)利到4%
14年本金翻倍，復(fù)利5.8%
21年本金翻3倍，復(fù)利6%

宏摯傳承主要在前20年發(fā)力，如果想在6-20年這個(gè)期間用錢，它都具有壓倒性的優(yōu)勢。

**忠意「啟航創(chuàng)富（卓越版）」**15-22年收益全場最高，也是主打前期高爆發(fā)。

但如果讓我二選一，我更推薦宏摯傳承——理由后面講品牌的時(shí)候會說。

如果你20年以后才用錢：

那就要看誰先到達(dá)**6.5%**的收益天花板。

2024年7月開始，香港保險(xiǎn)實(shí)行限高政策，所有產(chǎn)品收益率最高不會超過6.5%。

50年以后大家都差不多，所以關(guān)鍵是看誰更快到達(dá)這個(gè)天花板。

達(dá)到6.5%的時(shí)間排名：

安達(dá)傳承首創(chuàng)豐成：27年
保誠信守明天：28年
友邦環(huán)宇盈活：30年
永明星河傳承II：35年

如果考慮品牌、資管、分紅穩(wěn)定性，推薦順序是：友邦環(huán)宇盈活、永明星河傳承II、保誠信守明天、安達(dá)傳承首創(chuàng)。

2年交產(chǎn)品對比

頂級香港儲蓄分紅險(xiǎn)預(yù)期總收益對比表（0歲男孩、年交15萬美元、交2年）

頂級香港儲蓄分紅險(xiǎn)預(yù)期復(fù)利IRR對比表（0歲男孩、年交15萬美元、交2年）

2年交的情況類似：

短中期（20年內(nèi)）：宏摯傳承+啟航創(chuàng)富是前中期回報(bào)的天花板產(chǎn)品，保單前20年斷層領(lǐng)先。

中長期（20年后）：安達(dá)傳承首創(chuàng)V豐成值得關(guān)注。

它的前期收益一般，保證20年回本/預(yù)期7年回本，都不算快。

但20年開始就是市場第一了，27年就能到6.5%也是當(dāng)下市場的紀(jì)錄。

全周期均衡型：**周大福「飛揚(yáng)盛世」**是個(gè)不錯(cuò)的選擇。

預(yù)期5年回本，10年IRR 4.25%，15年IRR 5.36%，20年IRR 6.08%，25年IRR 6.22%，30年IRR 6.42%，34年IRR 6.5%。

全周期幾乎沒有短板，硬要說，就是前20年表現(xiàn)沒有宏摯那么變態(tài)。

決策點(diǎn)3：

6-20年要用大筆錢 → 宏摯傳承（5年交/2年交都適用）
20年以后才用錢，追求極致收益 → 安達(dá)傳承首創(chuàng)
20年以后才用錢，看重品牌穩(wěn)健 → 友邦環(huán)宇盈活或永明星河傳承II
不確定什么時(shí)候用，想要均衡 → 周大福飛揚(yáng)盛世（2年交）

第四步：你需要定期提領(lǐng)嗎？

如果你買港險(xiǎn)的目的不是「某一天一次性取出來」，而是「每年取一點(diǎn)當(dāng)養(yǎng)老金或生活費(fèi)」，那這一步就很重要。

提領(lǐng)場景和一次性退保是完全不同的邏輯。

一次性退保看的是「總收益」而定期提領(lǐng)看的是「提領(lǐng)后賬戶還剩多少」。

有些產(chǎn)品總收益很高但如果每年提領(lǐng)，賬戶余額可能很快就被掏空了。

有些產(chǎn)品總收益一般但提領(lǐng)后賬戶還能保持增長，甚至越提越多。

我用幾個(gè)真實(shí)測算場景來說明。

場景1：投入30萬美金，從第6年開始每年提取18000美金（總保費(fèi)6%）

5年交從第6年開始每年提取18000美金的賬戶余額對比表

結(jié)論：

前20年：宏摯傳承表現(xiàn)最好
20年以后：萬年青星河尊享II賬戶余額大幅領(lǐng)先，一直到終身都是最高

場景2：投入30萬美金，從第6年開始每年提取21000美金（總保費(fèi)7%）

5年交從第6年開始每年提取21000美金的賬戶余額對比表

結(jié)論：

很多產(chǎn)品在這個(gè)提領(lǐng)強(qiáng)度下會斷單（賬戶余額歸零）
能扛住的產(chǎn)品中，星河尊享II整體最強(qiáng)
前20年還是宏摯傳承表現(xiàn)好

場景3：投入30萬美金，從第10年開始每年提取24000美金（總保費(fèi)8%）

5年交從第10年開始每年提取24000美金的賬戶余額對比表

結(jié)論：

20年內(nèi)宏摯傳承最強(qiáng)
20年后星河尊享II最強(qiáng)
綜合也是星河尊享II最強(qiáng)

場景4：投入30萬美金，從第15年開始每年提取36000美金（總保費(fèi)12%）

5年交從第15年開始每年提取36000美金的賬戶余額對比表

結(jié)論：

前20年：宏摯傳承和啟航創(chuàng)富有優(yōu)勢
20-30年：保誠信守明天最強(qiáng)
星河尊享II綜合提領(lǐng)表現(xiàn)依舊不差，但提領(lǐng)時(shí)間越往后，競爭力就相對越差

2年交的提領(lǐng)場景

2年交從第5年開始每年提取15000美金的賬戶余額對比表

投入30萬美金，從第5年開始每年提取15000美金（總保費(fèi)5%）：

10-20年：宏摯傳承和飛揚(yáng)盛世打得有來有回
20年后：星河尊享II、盈聚天下更強(qiáng)

關(guān)于星河尊享II和盈聚天下怎么選：一個(gè)是全球品牌、百年歷史的永明，一個(gè)是港資品牌、幾十年歷史的富衛(wèi)。

再加上星河尊享II靜態(tài)收益表現(xiàn)還更好，正常人都會選綜合表現(xiàn)更好的永明星河尊享II。

提領(lǐng)場景總結(jié)：提領(lǐng)環(huán)節(jié)基本上大家只用關(guān)注兩款產(chǎn)品：20年內(nèi)看宏摯傳承、20年后看星河尊享II。

決策點(diǎn)4：

不需要定期提領(lǐng)，主要是存著增值或傳承 → 回到第三步的結(jié)論
需要定期提領(lǐng)，且20年內(nèi)就開始提 → 宏摯傳承
需要定期提領(lǐng)，20年后才開始提 → 永明星河尊享II
想要「提領(lǐng)+傳承」兩不誤 → 永明星河尊享II（長期賬戶余額最高）

第五步：你更看重品牌還是收益？

走到這一步，你心里應(yīng)該已經(jīng)有幾個(gè)候選產(chǎn)品了。

最后一個(gè)問題：品牌和收益，你更看重哪個(gè)？

這不是一個(gè)非此即彼的問題，而是一個(gè)優(yōu)先級的問題。

為什么品牌很重要？

港險(xiǎn)的收益分為「保證」和「非保證」兩部分。

保證部分是白紙黑字寫進(jìn)合同的，非保證部分（也就是分紅）取決于保險(xiǎn)公司的投資能力和分紅政策。

同樣一款產(chǎn)品，在計(jì)劃書上演示的收益可能差不多但10年后、20年后實(shí)際拿到手的錢可能差很多。

這就是為什么「分紅實(shí)現(xiàn)率」和「保險(xiǎn)公司的投資能力」很重要。

2024年7月開始，香港保險(xiǎn)實(shí)行限高政策，所有產(chǎn)品收益率最高不會超過6.5%。

這意味著各家產(chǎn)品在50年后的收益都差不多，誰能更早到達(dá)6.5%、誰的分紅更穩(wěn)定，就成了關(guān)鍵。

限高政策對大品牌保司更加友好。

大品牌保司的優(yōu)勢

宏利：宏利金融有限公司簡介

宏利1887年成立于加拿大，由麥克唐納爵士（加拿大十元紙幣上的那位）創(chuàng)辦。

在多倫多、紐約、菲律賓以及香港四地上市，總資產(chǎn)規(guī)模突破1.4萬億加元。

更重要的是，宏利管理加拿大的政府社保，也是香港強(qiáng)積金的供應(yīng)商。

截至2024年6月30日，宏利管理的強(qiáng)積金資產(chǎn)占27.9%，位于全港第一。

宏利公司品牌力上沒話說，屬于國際頂尖的保險(xiǎn)公司。

友邦：友邦保險(xiǎn)公司簡介

業(yè)內(nèi)流傳著這么一句話：「香港只有兩種保司，友邦和其他。」

友邦1919年在上海成立，1931年開始經(jīng)營香港的業(yè)務(wù)。

是最大的泛亞地區(qū)獨(dú)立上市人壽保險(xiǎn)集團(tuán)，總部位于中國香港。

友邦是香港擁有最多保單的保險(xiǎn)公司，客戶超360萬。

每3個(gè)擁有個(gè)人醫(yī)療保險(xiǎn)的香港人，就有1個(gè)是友邦香港客戶。

從投資策略來看，友邦是比較公認(rèn)的穩(wěn)健型的，所以體現(xiàn)在分紅實(shí)現(xiàn)率上，波動很小。

高收益產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)

忠意「啟航創(chuàng)富（卓越版）」15-22年收益全場最高，看起來很誘人。

但我要提醒一點(diǎn)：忠意分紅產(chǎn)品樣本數(shù)量較少，即便全是100%，參考意義也沒宏利那么強(qiáng)。

分紅實(shí)現(xiàn)率需要時(shí)間來驗(yàn)證。

一家保司的分紅產(chǎn)品運(yùn)營了20年、30年，每年都能達(dá)到或接近100%，這才叫「穩(wěn)」。

新產(chǎn)品、新公司的高收益演示，更多是一種「承諾」，能不能兌現(xiàn)還需要時(shí)間檢驗(yàn)。

我自己的原則是：穩(wěn)健第一，收益第二。

不把雞蛋放一個(gè)籃子，選擇經(jīng)過時(shí)間檢驗(yàn)的大品牌，心里更踏實(shí)。

決策點(diǎn)5：

更看重品牌穩(wěn)健 → 宏利宏摯傳承（前20年）、友邦環(huán)宇盈活（長期）、永明星河尊享II（提領(lǐng)）
愿意承擔(dān)一定風(fēng)險(xiǎn)換取更高收益 → 忠意啟航創(chuàng)富（前期）、安達(dá)傳承首創(chuàng)（后期）
想要均衡，不想做極端選擇 → 保誠信守明天、周大福飛揚(yáng)盛世