你好，我是大賀。

前兩天，一位在深圳做外貿的媽媽找到我，打開手機銀行App給我看——五年定存利率，1.3%。

她算了一筆賬：兒子今年5歲，15年后留學，按現(xiàn)在的匯率和學費漲幅，至少要準備200萬人民幣。如果存銀行，每年利息還不到3萬，根本跑不贏教育通脹。

"大賀，我見過太多家庭被這個問題困住，"她說，"你能不能給我一個靠譜的方案？"

說實話，這個問題我太熟悉了。

2025年5月，六大國有銀行第七次下調存款利率，活期只剩0.05%，10萬塊存5年利息從7750元降到6500元。與此同時，幾十所高校學費普漲，上海公辦院校漲幅超30%，復旦金融專碩學費直接飆到25.8萬。

一邊是利息越來越少，一邊是教育成本越來越高。咱們算筆賬，這錢放哪里才不虧？

今天就聊聊友邦剛推出的**「環(huán)宇盈活儲蓄計劃」**，看看它能不能解決這個問題。

教育金場景：7年回本有多重要？

回到那位深圳媽媽的案例。

她兒子5歲，計劃20歲出國留學，中間有15年的準備期。她最擔心的是兩件事：一是錢能不能跑贏通脹，二是用錢的時候能不能順利拿出來。

我給她做了一個測算，5萬美元×5年交，對比友邦「環(huán)宇盈活」和老產品「盈御3」：

「環(huán)宇盈活」預期第7年就能回本，比「盈御3」快整整1年。

第18年保證回本，也就是說，就算市場表現(xiàn)最差，到孩子23歲時這筆錢也一定能拿回來。

說白了就是，孩子12歲時保單就已經回本開始盈利，15歲高中階段可以靈活支取補習費、夏令營費用，20歲留學時賬戶里的錢已經滾了一大圈。

到第20年，「環(huán)宇盈活」預期現(xiàn)價67.6萬美金，「盈御3」是67.4萬美金。

別小看這2000美金的差距，關鍵是前者的資金回籠速度更快。對于中前期持有的家庭來說，這意味著用錢時更從容，不用擔心"錢還沒長起來就要用"的尷尬。

「環(huán)宇盈活」這種"中期猛、長期穩(wěn)"的收益特點，實現(xiàn)了中前期收益逆襲，特別適合有明確用錢時間點的教育金規(guī)劃。

養(yǎng)老金場景：567提領不斷單

聊完教育金，再說說另一個剛需——養(yǎng)老金。

我見過太多家庭，買保險時只看收益高不高，忽略了一個關鍵問題：到了用錢的時候，能不能順利取出來？

保單的20-40年，恰好是大多數(shù)人的退休階段，也是主要的使用周期。在這個階段，提領是否靈活、會不會斷單，直接決定了養(yǎng)老生活的質量。

「環(huán)宇盈活」在這方面做了很大提升。先看收益結構：

保單前30年，「環(huán)宇盈活」的復歸紅利占比顯著高于「盈御3」。

中短期紅利+分紅占比更高，意味著靈活提取時，能及早"落袋為安"，更放心。

更重要的是，「環(huán)宇盈活」支持567提取不斷單。咱們算筆賬，10萬美元×5年交，第6年起每年提取**7%**總保費（3.5萬美元），一直提到終身：

「盈御3」在第40年就斷單了，預期總提取+退保金額只有130萬美元，IRR 5.08%。

而「環(huán)宇盈活」提領不斷單，預期總提取+退保金額426萬美元，IRR 5.89%。

「環(huán)宇盈活」比「盈御3」多領將近300萬美元，這個差距足以支撐一個家庭二三十年的養(yǎng)老開支。

傳承場景：三大首創(chuàng)功能

如果說教育金和養(yǎng)老金是"用錢"的問題，那財富傳承就是"傳錢"的問題。

我見過太多家庭，辛苦攢了一輩子錢，卻因為沒有提前規(guī)劃，最后傳承時出了各種問題：受益人突發(fā)疾病急需用錢卻拿不到、持有人失能后保單無人管理、想給兩個孩子分配卻只能整張保單轉讓……

「環(huán)宇盈活」首創(chuàng)了三項功能，專門解決這些痛點：

第一，受益人靈活選項。

持有人選擇"身故賠償支付辦法"后，受益人在達到指定年齡或患指定疾病（癌癥、中風、心臟病等）時，可以選擇一次性或分期收取身故賠償。

說白了就是，錢怎么給、什么時候給，可以提前安排好，不用等到最后一刻才手忙腳亂。

第二，未來守護選項。

保單暫管人可以把保單分拆成兩張，指定家庭成員在指定日期或年齡接管分拆保單所有權。

比如你有兩個孩子，可以提前設定好，大兒子30歲時接管一半，小女兒35歲時接管另一半，實現(xiàn)代際傳承與財富分配。

第三，健康障礙選項。

持有人可以預先指定最多兩位18歲以上家庭成員為接收人。

一旦持有人患指定疾病或永久精神無行為能力，預先指定的接收人可以申請接收保單價值或成為保單持有人，為家庭提供財務支援。

這三項功能，市場首創(chuàng)，解決的都是真實的家庭痛點。

安心底氣：友邦的「穩(wěn)」從何而來？

聊到這里，可能有人會問：收益這么好，會不會有風險？

別被數(shù)字嚇到，咱們看看背后的邏輯。

「環(huán)宇盈活」的投資策略是：債券固收類型不低于20%，增長型資產不超過80%。

相比「盈御3」的25%固收下限和75%增長上限，增長型資產配置比例上限提高了5%。

說白了就是，「環(huán)宇盈活」的底層資產配置更激進一些，這也是它中前期收益更高的原因。

不過，友邦最大的特點就是"穩(wěn)"，不僅公司經營穩(wěn)，產品設計的投資理念也穩(wěn)。分紅實現(xiàn)率表現(xiàn)非常好，一直是公司宣傳的底氣。

2024年整體分紅實現(xiàn)率非常亮眼，波動最小，多款主力產品連續(xù)多年總現(xiàn)金價值實現(xiàn)比率100%達成。

這份成績單，是「環(huán)宇盈活」未來表現(xiàn)的信心來源。

市場橫向對比：第一梯隊實錘

光說自己好不夠，還得跟市場上其他產品比一比。

第30年，「環(huán)宇盈活」就達到了6.5%的收益上限，比「盈御3」快了整整17年，也基本領先整個市場。

保單前46年，「環(huán)宇盈活」的收益都處于領先地位。

在目前5年交的產品里，「環(huán)宇盈活」的收益表現(xiàn)能排到第一梯隊，這個結論是有數(shù)據(jù)支撐的。

回到開頭：這個家庭的選擇

說到底，這場友邦內部的"內卷"行為，受益的還是投資者。

「環(huán)宇盈活」的出現(xiàn)，是友邦用"新優(yōu)勢"覆蓋了「盈御3」的"舊短板"——中短期收益更高、提領更靈活、附加保障更全面，每一項都戳中家庭的實際需求。

回到那位深圳媽媽的問題，我給她的建議是：

• 如果主要目標是孩子教育金，15年內要用錢，「環(huán)宇盈活」是更優(yōu)選擇
• 如果還想兼顧自己的養(yǎng)老和家庭傳承，兩款產品組合投保也是一個不錯的選擇

無論是打算中短期持有（孩子教育金、旅游基金、養(yǎng)老金），還是超長期持有（財富傳承、家庭儲蓄），友邦「環(huán)宇盈活」都可以滿足。

大賀說點心里話

產品分析到這里就結束了，但怎么買、怎么省錢，才是更多人關心的問題。