你好，我是大賀。

最近后臺收到最多的問題就是：7月新規后，港險收益上限都變成6.5%了，是不是產品都差不多了？我之前看好的那款還值得買嗎？

今天咱們拿數據說話，我把市場上8款主流儲蓄險拉出來做了個硬核橫評。

看完你就懂了——新規后產品確實站在了同一起跑線，但真正的差距，才剛剛開始顯現。

新規后的港險江湖：誰能脫穎而出？

先說清楚新規到底改了什么。

7月1號后，港險美元保單的演示收益上限確實變成了6.5%。但別被營銷話術忽悠了，新規限制的是保司演示的收益，并不是限制實際收益。

香港保監局這么做，是為了讓大家更理性看待預期，不要被之前7%+的高收益演示誤導。

實際上，保司的投資運作不會有太大變化。香港保司可以把資金投向全球100多個國家的股票、債券、不動產等多元資產。

就拿30年期美國國債來說，常年能穩定在**4%-5%的高位。這么來看，保司實現6.5%**的收益率還是很容易的。

所以我反而覺得，所有港險產品演示收益率全部統一是件好事。

統一起跑線之后，產品之間真正的差異點就出現了——誰的提領能力強？誰的附加功能實用？誰的保司更靠譜？

這些才是接下來選產品的關鍵。

靜態收益PK：前30年穩居前三

先來看最基礎的靜態收益對比，也就是不提領狀態下的收益情況。

以0歲男孩，總保費25萬美金，年繳5萬美金為例，我把永明萬年青星河尊享2和其他7款主流產品放在一起測了一遍。

這個對比一目了然：

• 保單第10年，預期收益31.9萬美金
• 保單第20年，預期收益68.2萬美金
• 保單第30年，預期收益139.2萬美金

整體看下來，星河尊享2算一個中規中矩的產品，前30年的收益表現都能擠進榜單前三。

后期各家產品的收益率都達到6.5%后，產品之間的收益差距確實不大了。

但靜態收益只是基本盤，真正拉開差距的，是接下來的提領表現。

566提領PK：20年后無對手

儲蓄險買來不是放著看的，最終都要提出來用。所以提領能力才是核心競爭力。

就拿最常見的566提領為例：5年繳，第6年開始，每年提領6%的總保費，也就是每年15000美金。

保單前19年，只有宏利的宏摯傳承能和它比一比。

保單第15年，宏摯傳承提領后賬戶余額還剩30.8萬美金，星河尊享2還剩28.3萬美金，差距不大。

但重點來了——20年后，永明萬年青星河尊享2可以說沒有對手，長期穩居榜一。

• 保單第40年，賬戶余額還剩88.7萬美金
• 保單第60年，賬戶余額還剩254.3萬美金

這意味著什么？你每年提15000美金，提了幾十年，賬戶里的錢不但沒少，反而越來越多。

這就是復利的魔力——但前提是，你選的產品得扛得住長期提領。

有意思的是，保單第100年，宏摯傳承、星河尊享2、盈聚天下、富饒千秋這四款產品的賬戶余額幾乎一樣。

但問題是，誰能活到100歲？對于絕大多數人來說，20-60年這個區間的表現才是真正影響生活質量的。

而在這個區間，星河尊享2的領先優勢非常明顯。

為什么會出現這種差異？核心在于保司的紅利分配策略和產品結構設計。

有些產品前期收益高但后勁不足，有些產品則是厚積薄發。星河尊享2屬于后者——前期穩扎穩打，后期持續發力。

對于規劃子女教育金或者自己養老金的人來說，這種"越提越多"的特性太重要了。畢竟孩子上學要花錢，自己退休也要花錢，誰也不想提著提著發現賬戶空了。

567提領PK：高提領同樣強勢

有人可能會問：566提領確實強，但如果我想每年多提一點呢？

咱們再看567提領：5年繳，第6年開始，每年提領7%的總保費，也就是每年17500美金。

實測結果：567提領狀態下也是一樣很強。

每年多提2500美金（從15000提到17500），對賬戶的消耗肯定更大。

但即便在這種高提領壓力下，星河尊享2依然能保持領先。

這說明什么？這款產品的提領能力不是靠"保守提領"撐出來的，而是真正有底氣支撐高提領場景。

對于那些用錢需求更大的家庭——比如孩子要讀國際學校、自己想提前退休過舒服日子的——567甚至更高的提領比例，星河尊享2都能扛得住。

當然，具體提多少要根據自己的實際情況來定。這些只是保司給的演示方案，實際操作中完全可以根據需求靈活調整。

功能PK：兩大市場獨創

光看收益和提領還不夠，產品的附加功能也很重要。

星河尊享2有兩個市場獨有的首創功能，這也是它和其他產品拉開差距的關鍵。

第一，歸原紅利鎖定機制。

歸原紅利一經派發，面值和現金價值就是保證的，永不回撤，并且只增不減。

簡單來說，今年告訴你會給你多少錢，以后就不會變了。

不像有些產品的終期紅利，市場不好的時候可能會縮水。

第二，3.5%利率鎖定功能。

客戶可以鎖定不超過現金總價值**50%的資金，享受3.5%**的鎖定利率。

這是什么概念？2025年5月，國有大行剛剛完成了第七次存款利率下調，五年期定存利率降到了1.30%，活期更是只有0.05%。

商業銀行凈息差已經跌到1.43%，明顯低于1.8%的警戒水平。銀行利潤空間收窄，未來存款利率繼續下調是大趨勢。

而星河尊享2的**3.5%**鎖定利率，比銀行定存香太多了。

更關鍵的是，這個功能讓你進可攻、退可守——市場好的時候，繼續享受**6.5%的收益；市場不景氣的時候，至少有3.5%**的利率來兜底。

這兩個功能組合起來，等于給你的保單上了雙保險。

保司PK：財務評級業內標桿

產品再好，保司不靠譜也白搭。畢竟儲蓄險是幾十年的長期持有，保司的兌現能力才是根本。

永明金融是香港保險公司的第一梯隊，也是在香港開展業務最早的保司，在香港扎根超過130年。

財務評級方面：A.M.Best A+、DBRS AA、穆迪 Aa3、標準普爾 AA——全是業內標桿級別。

但評級只是一方面，更重要的是分紅實現率。畢竟演示收益吹得再高，最后兌現不了也是白搭。

永明多款主力產品連續多年分紅實現率穩定在97%～103%，王牌儲蓄險產品萬年青系列分紅實現率更是超過100%。

這比任何演示的數字都更能說明，它能兌現自己承諾的能力。

服務PK：全球私人銀行級體驗

最后再說說服務層面。

星河尊享2支持美元、人民幣、加元、英鎊、澳元、港元六種貨幣自由轉換，不收手續費。還可以在Sunwallet上一鍵兌換17種提領貨幣，完全免費。

無論你身處世界哪個角落，都能用當地的貨幣直接支付。這就相當于給客戶提供一個覆蓋全球的私人銀行服務。

更厲害的是，永明是香港唯一一家能做到人民幣、美元、加元、澳元四種幣種保單回報收益、回本期、保證/預期收益完全一致的保險公司。

這對于有海外資產配置需求、或者孩子未來可能出國的家庭來說，太實用了。

對比結論：誰適合選它

拉了這么多數據，最后說說結論。

說到底，我們絕大多數人配置儲蓄險，買的都是未來確定時間點需要用的錢——孩子的學費、自己的養老金、家庭的應急儲備金。

產品的演示收益數字很重要，但怎么樣才能安全、靈活、高效地把錢提領出來用到生活的實處，往往更重要。

綜合看下來，升級后的星河尊享2給我的感覺就一個字：穩。

如果你未來幾年或幾十年內都會有明確的用錢計劃，并且希望這筆錢能夠安全、靈活地在你需要的時候提取出來，看重保單的附加功能價值，那永明萬年青星河尊享2就真的是一個不錯的選擇。

與其糾結利率下調、天花板以后只有6.5%，不如多花點時間看看那些真的能解決你需求的產品。產品最終都是為我們服務的嘛。

大賀說點心里話

看完這篇對比，你應該對星河尊享2有了更清晰的認識。但選產品只是第一步，怎么買、通過什么渠道買，里面的門道可能比產品本身更重要。